Які ж країни зі сприятливим податковим контролем користуються найбільшою популярністю у росіян? На це питання відповіла Тетяна Булах, консультант з придбання нерухомості, імміграції та податкового планування, член міжнародної асоціації податкового планування ITPA, асоційований член американської колегії адвокатів.

Світові зони економічного сприяння є відомими центрами тяжіння особливо заможних індивідуумів і міжнародних компаній, що намагаються мінімізувати свої податкові відрахування. Але сьогодні вони стають більш демократичним фінансовим інструментом для інвесторів, які хочуть ефективно управляти своїми фінансами, знизити податковий тягар.

Одна з можливостей здійснення цієї мети - стати резидентом території зі сприятливим податковим контролем, що і робить все більша кількість британців. Згідно з недавнім дослідженням Інституту дослідження громадської думки, 5.5 млн британців проживають за межами Великобританії - практично кожен десятий британець. Австралія та Іспанія були найпопулярнішими напрямками для британських емігрантів. Зростаюче число британців їде в Азію. За даними МЗС РФ, за межами Росії зараз проживає більше 30 млн осіб. В останні роки популярним напрямком є Велика Британія, особливо серед заможної частини росіян. Одна з причин цього - наявність декількох податкових гаваней, як наприклад, Британські Віргінські Острови або Гібралтар, де зареєстровано безліч російських компаній. Причини цього феномену і пояснює Тетяна Булах.

Які країни користуються в росіян найбільшою популярністю?
Достовірної статистики про те, які податкові гавані користуються найбільшою популярністю у росіян, не існує. Але, беручи до уваги реалії життя, згідно з якими переважна кількість інвестицій, які приходять до Росії під виглядом іноземних, мають російське походження, для відповіді на питання можна скористатися даними Держкомстату і Центробанку РФ. Згідно Держкомстату основними країнами інвесторами в РФ в 2006 році в порядку убування були Кіпр, Великобританія, Нідерланди, Люксембург, Німеччина, Франція, Віргінські острови, Швейцарія, США. Кіпр, Великобританія, Нідерланди, Люксембург строго кажучи офшорами не є, але використовуються для створення росіянами холдингових структур в основі яких майже завжди є офшорна компанія для кінцевого, особистого споживання.

Слід мати на увазі, що навряд чи ця динаміка збережеться в майбутньому. 1 січня 2008 Кіпр був поміщений в чорний список Мінфіном Росії. Міра була спрямована на запобігання реєстрації російськими бізнесменами компаній на Кіпрі для репатріації дивідендів з Росії без сплати 24% корпоративного податку. У вересні 2006 р. з 130 млрд доларів іноземних інвестицій у Росії, частка Кіпру склала 28 мільярдів. Професіонали, що працюють у сфері оподаткування побоюються, що Росія може ініціювати перегляд податкового угоди з Кіпром. Роллю ж Люксембургу як найбільшого Іноземна інвестора зацікавився сам пан Путін. Великобританія переглядає свій податковий режим з власної ініціативи.

Класичним офшором в списку Держкомстату є Британські Віргінські острови, де частка компаній інкорпорованих росіянами, за чутками складає більше 1 / 3 від загального числа зареєстрованих компаній. Максимуму використання Британських Віргінських островів досягла в 2002 році - 6,6% від загального обсягу інвестицій, а в 2006 їх частка знизилася до 3.7%. Цікаво, що частка Швейцарії майже ідентична Британські Віргінські острови, в абсолютних і відносних показниках, а також за динамікою змін.

з 2002 року по 2006 іде збільшення за статтею 'інші країни', що не виключає поступове перетікання інвестицій російського походження під дах інших юрисдикцій, як офшорних так і низькоподаткових.

Таким чином міжнародні холдингові юрисдикції та офшори складають серйозну конкуренцію США Франції і Німеччини за кількістю інвестицій (краще сказати ре-інвестцій) до Росії.

Дуже цікаві також дані Центробанку РФ для роздумів про розмах передбачуваних фідуціарних операцій з російськими грошима, Наприклад, у даних про формування зовнішнього боргу небанківських корпорацій РФ по позиках і позиках за 9 місяців 2007 року крім перерахованих вище найбільших країн інвесторів ми знайдемо безліч крихітних офшорних юрисдикцій, які тим не менш, постають у ролі великих позикодавців: Панаму, Сент-Кітс і Невіс, Сейшели, Гібралтар, Ліхтенштейн, Кайманових Острови, Домініку, Беліз, Багами, Бермуди, Маршаллові Острови, Нідерландські Антилли, Ангіллу, Сент Вінсент і Гренадіни.

За вищенаведеним даними в цілому можна здогадатися, що холдингові структури Кіпру, Великобританії, Нідерландів, Люксембургу та Британських Віргінських островів знаходяться на 'передньому краї боротьби' за успіх російських ре-інвестицій під виглядом іноземних в Росії. У Панамі, Сейшелах, Маршаллові Острови, Сент Вінсент і Гренадини дозволені акції на пред'явника, що забезпечує конфіденційне володіння холдингової структурою в цілому.

Гібралтар, Ліхтенштейн, Кайманових Острови як і раніше є світовими фінасово та банківськими центрами, хоча їх блиск і привабливість значно померкли в порівнянні з недавнім минулим.

Сент-Кітс і Невіс славиться солідної програмою економічного резіденства, оцінюваної експертами на 4 бали з 5 і нещодавно прийнятим витонченим трастовим законодавством. Програма громадянства Домініки оцінюється на 3 зірки, але користується стійким успіхом. Програма економічного громадянства Белізу припинила своє існування. Мабуть допрацьовують свій, раніше зроблені інвестиції.

З огляду на посилення контролю над офшорами з боку Європи і США, які податкові гавані зараз можуть запропонувати кращі умови для інвестицій і високого рівня життя?
Як правило, найкращі умови для інвестицій і кращі умови для життя іноземного інвестора не завжди збігаються. Наприклад, в даний час є можливість для отримання спекулятивних прибутків на ринках нерухомості Бразилії та Албанії. Ринок інвестицій Китаю показував один з кращих показників до недавнього часу. Але чи багато народу захотіло б жити там на постійній основі? Швидше треба говорити про стратегічне планування для входження на потрібні високоприбуткові ринки через офшорні структури, і окремо про програми низькоподаткових резіденства для вигодонабувачів цих інвестицій. Географічно ці поняття рідко співпадають.

Для планування щасливого і довгого життя своїх інвестицій корисно вивчати наприклад дослідження The Heritage Foundation and The Wall Street Journal, які ранжирують країни за ступенем економічної свободи, процвітання і зручності інвестування. У 2008 року лідером є Азіатсько-Тихоокеанський регіон (Asia-Pacific region), де Гонконг і Сінгапур займають перші два місця у світі. Четверте і шосте а світовому табелі про свободи займають Австралія та Нова Зеландія. Європа, хоча і перебуває під підсилюється натиском регуляторів, продовжує зберігати свої позиції. Лідерами є Ірландія, Швейцарія і Великобританія. За ними йдуть Данія, Естонія, Нідерланди, Ісландія, Люксембург. Офіційно жодна з цих країн не є офшорною, але тим не менше кожна має переваги для проведення операцій з використанням класичних офшорів. У міру посилення боротьби з податковими оазисами в Європі та США мають тенденцію до розвитку офшорного бізнесу на своїй території країни Африки та Середнього Сходу. Туди все більш і більш звертаються погляди глобальних інвесторів. Гроші йдуть в Дубай, Бахрейн та інші перш непопулярні юрисдикції.

Чому Італія вважається податковим раєм Європи?
Важливою перевагою Італії є відсутність Wealth Tax (податку на глобальне майно платника податків). Італія вигідно відрізняється від багатьох країн Євросоюзу одностайним небажанням запроваджувати цей податок як з боку уряду, так і населення. Після скасування в 2003 році податків на дарування і спадщину, які раніше становили від 27% до 60% ситуація для вибору Італії в якості країни податкового резіденства ще більш покращилася. Італія має сприятливий податковий клімат для осіб, які отримують дохід від глобальної інвестиційної діяльності. Необхідно до-імміграційне планування, як наприклад, переведення активів у офшорний траст до встановлення податкового резидентства. Для осіб, що працюють за наймом, Італія не представляє інтересу з точки зору зменшення оподаткування.

Наскільки ефективний податковий режим Естонії?
Естонія є дуже зручною юрисдикцією для холдингових і торгових компаній. Ця країна після приєднання до Євросоюзу придбала безліч вигідних податкових угод з іншими країнами, що зробило її холдингові компанії надзвичайно зручним інструментом для планування оподаткування дивідендів, відсотків і роялті. У Естонському законодавстві немає Правил контрольованої заборгованості (thin capitalisation rules) Це означає, що естонський холдинг може бути використаний як ланка для позик компаніям - членам своєї групи в високоналогових юрисдикціях для зменшення оподаткування на суму їх відсотків по позиці. Також це означає що естонська компанія може бути використана для міжнародного лізингу та факторингу. Естонські компанії можуть бути використані в зв'язці з офшорними трастами для роботи в Литві і Латвії і практично по всьому світу.

Недоліком для російського бізнесу є високий рівень політичних ризиків у зв'язку з роботою в Естонії. Банківський сектор Естонії перейшов під контроль органів ЄС, які не надто задоволені наявністю великої кількості "підозрілих" грошей з Росії. Також ставлення до російського бізнесу в цілому в Естонії не дуже позитивне.

У чому специфіка податкових гаваней на яхтах і плаваючих готелях?
Цікаву можливість для індивідуального податкового планування представляє перебування в нейтральних водах. Відразу обмовлюся, що твердження промоутерів податкових гаваней на яхтах і плаваючих готелях про те, що «на території" водного держави "не діють закони жодної країни, а це значить, що живуть тут людям не потрібно платити податки на майно, нерухомість або що- щось інше »є не зовсім вірними.

Як і будь-яке морське судно, у тому числі в нейтральних водах, яхти і плаваючі готелі є об'єктами міжнародного морського права та права тієї країни, під прапором якої вони виходять в плавання. Судно без прапора і національної приналежності володіє суверенітетом тільки в тій мірі, в якій вона може його "взяти" і захистити. Будь-яке судно має право заарештувати безгоспний корабель і здійснити над ним юрисдикцію своєї держави. У наш мирний час є приклади, коли багаті інвестори не бажають платити податки ніколи і нікому, практично живуть в нейтральних водах і організовують туди доставку продуктів і предметів першої необхідності. У разі повернення на землю вони ризикують потрапити в поле зору податкової інспекції, яка може поцікавитися причиною їх довготривалого відсутності. Справа в тому, що згідно загальноприйнятій принципом, не можна втратити податкове резіденство, не встановивши нового. Принцип цей скоріше теоретичний, ніж практичний. Міжнародне податкове планування засновує свою діяльність на простому факті, що законодавство про обкладення доходів в національній державі в основному обмежена рамками національної економіки. Податковій владі важко перетинати кордони юрисдикцій, у той час як люди та їхні фінансові активи можуть зробити це досить легко з метою звести оподаткування до мінімуму. Інвесторам, які мають податкове резіденство країни, яка обкладає податком громадян за кількістю днів, (наприклад РФ) проведених на території країни, дуже легко буде переривати свою резіденство, проводячи значну частину часу в морському круїзі. Незручність для громадян РФ полягає в тому, що на відміну від цивілізованих країн, в РФ не існує презумпції невинності з податкових злочинів. Якщо податкова зверне увагу на громадянина, тому самому доведеться доводити, що перебування в нейтральних водах дозволило йому втратити статус податкового резидента РФ, хоча при цьому він не придбав статусу платника податків ніякого іншої держави. Хоча при нинішньому стані податкового контролю в РФ подібний розвиток подій швидше з області фантастики.

Беручи до уваги планований для прийняття у Великобританії податок на заможних іноземців, чи варто очікувати масового від'їзду російськомовних мільйонерів з Лондона?
На перший погляд багатому інвестору, особливо російській з урахуванням нашого менталітету, буде зовсім не накладно заплатити 1 раз на рік суму еквівалентну 60000 доларів за можливість продовжувати користуватися благами податкового режиму Великобританії. Але нерезиденти як російського так і неросійського походження живуть на зарплату, навіть солідної, мабуть будуть змушені покинути країну або платити британські податки. Загальна кількість фахівців, готових покинути країну оцінюється в десятки тисяч. Майбутнє напрямок для працюючих у фінансовому секторі Сіті - це Дубай, Швейцарія, Нідерланди, Сінгапур, Бермуди.

Відповідно до звіту дослідницької компанії Z / Yen в країні живе 120 тисяч осіб зі статусом non-domicilied, які не платять у Британії податки на доходи, отримані за межами країни. Дослідження, випущене Товариством керуючих трастами і станами (STEP - Society of Trust and Estate practitioners) у лютому цього року стверджує, що з кількох тисяч з них, що належать до надбагатих, половина готується покинути країну. Ці кілька тисяч надбагатих платять у скарбницю Великобританії податки, на доходи, отримані у Великобританії, що перевищують у 54 рази податки середньостатистичного британця.

Які податкові гавані, на ваш погляд, можуть запропонувати найбільш вигідні інвестиції в нерухомість і високий рівень життя?
Найбільш привабливими для постійного проживання і встановлення резіденства для супербагатих на сьогоднішній день є Австрія, Багами, анклав Кампіоне (Італія), о-в Гернсі, Гонконг, Мальта, Монако, Панама, о-ви Сент-Кітс і Невіс, Швейцарія і поки Великобританія . Режим оподаткування, конфіденційність, зручні програми встановлення резіденствая, розвинена інфраструктура, клімат сприяють непрекрашающемуся потоку бізнес-іммігрантів на ці території.

Фирма Кальматрон-М предоставляет услугу гидроизоляция подвала, которая может пригодится фирмам, офис которых находится в подвальных помещениях. Мы выполним работы качественно.